PRESSMEDDELANDE                                

Stockholm, fredagen den 18 juni 2021

Det pressmeddelande som publicerades idag kl 08.15 angav felaktigt datum för avstämningsdag, felaktigt datum för sista dag i teckningsperioden samt felaktigt namn på teckningsoptionerna. Datum för avstämningsdagen är den 28 juni 2021, datum för sista dag i teckningsperioden är den 14 juli 2021 och korrekt namn på teckningsoptioner är serie TO8 och serie TO9.

Hela pressmeddelandet som publicerades idag kl 08.15, uppdaterat efter rätt datum och rätt namn på teckningsoptionerna, följer nedan.

Styrelsen i Cortus Energy AB (’’Cortus Energy’’ eller ’’Bolaget’’) har idag den 18 juni 2021 beslutat, med stöd av bemyndigande från årsstämman den 26 maj 2021, att genomföra en till 70 procent garanterad företrädesemission av units, bestående av aktier och vidhängande vederlagsfria teckningsoptioner, om cirka 64,8 MSEK före emissionskostnader (”Företrädesemissionen”).

Sammanfattning

Bakgrund och motiv i sammandrag

Sedan Bolagets senast publicerade prospekt den 2 juni 2020 har Bolaget, för första gången, levererat syngas till Höganäs AB för proveldning i värmningsugn och har i juni 2021 av tredjepartsgranskare godkänts start av milstolpe 3 (7 dygns körning utan avbrott). Den 16 juni kördes anläggningen med alla system i drift för första gången. Närmast pågår stegvisa integrerade körningar baserade på kontraktsvillkor mot igångsättande och färdigställande av Milstolpe 3.

Cortus Energy har vidare lyckats omvandla syngas, producerad genom förgasning av biomassa vid Bolagets anläggning i Höganäs till biometan i bioreaktorn. Det är första gången någonsin som syngas från biomassa används i en bioreaktor för produktion av biometan.

Bolaget är, trots förseningar, på god väg att nå Milstolpe 3 där en lyckad verifiering av WoodRoll®-tekniken öppnar stora expansionsmöjligheter. Bolagets målsättning är inte bara att uppnå god tillväxt utan även god lönsamhet på sikt.

Styrelsens uppfattning är att Bolaget inte har tillräckligt med rörelsekapital för att finansiera den löpande verksamheten de kommande tolv månaderna, varför styrelsen för Cortus Energy har beslutat genomföra Företrädesemissionen som vid full teckning kommer att tillföra Bolaget cirka 64,8 MSEK före emissionskostnader. Nettolikviden kommer, vid full teckning i Företrädesemissionen, att uppgå till cirka 58,7 MSEK och avses disponeras enligt följande, angivet i prioritetsordning.

För det fall samtliga teckningsoptioner av serie TO8 utnyttjas för teckning av aktier kommer Cortus Energy att resa ytterligare maximalt cirka 64,8 MSEK före emissionskostnader.

Nettolikviden från teckningsoptionerna av serie TO8 är avsedd att användas till följande användningsområden i prioritetsordning:

För det fall samtliga teckningsoptioner av serie TO9 utnyttjas för teckning av aktier kommer Cortus Energy att resa ytterligare maximalt cirka 64,8 MSEK före emissionskostnader.

Nettolikviden från teckningsoptionerna av serie TO9 är avsedd att användas till följande användningsområden i prioritetsordning:

Villkor för Företrädesemissionen

Styrelsen i Cortus Energy har med stöd av bemyndigande från extra bolagsstämman den 26 maj 2021 beslutat om en Företrädesemission av aktier och teckningsoptioner (units) med företrädesrätt för befintliga aktieägare i enlighet med följande huvudsakliga villkor:

Indikativ tidsplan för Företrädesemissionen

Teckningsförbindelser och garantiåtaganden

Ett antal befintliga aktieägare har genom teckningsförbindelser åtagit sig att med företrädesrätt teckna units till ett sammanlagt belopp om cirka 5,7 MSEK, vilket motsvarar cirka 8,76 procent av Företrädesemissionen. Därutöver omfattas Företrädesemissionen av garantiåtaganden om cirka 39,7 MSEK, vilket motsvarar cirka 61,24 procent av Företrädesemissionen, som erhållits från styrelseledamöter och Mangold Fondkommission AB. För garantiåtagandena utgår sedvanlig garantiprovision om åtta (8) procent av det garanterade beloppet i form av kontant ersättning. Ingen ersättning utgår för de teckningsförbindelser som ingåtts. Företrädesemissionen omfattas därmed sammantaget till cirka 8,76 procent av teckningsförbindelser och 61,24 procent av garantiåtaganden, motsvarande totalt 70 procent av Företrädesemissionen.

Rådgivare

Mangold Fondkommission AB har agerat finansiell rådgivare och Synch Advokat AB har agerat legal rådgivare i samband med Företrädesemissionen.

För ytterligare information, vänligen kontakta:

Håkan Sigfridsson, VD
Tel: +46 (0)8 588 866 30
www.cortus.se

Denna information är sådan information som Cortus Energy AB är skyldiga att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades genom ovanstående kontaktpersons försorg för offentliggörande den 18 juni 2021 kl. 08.15 CET.

Om Cortus Energy

Cortus Energy AB utvecklar och marknadsför den unika WoodRoll®-tekniken vilken förgasar biomassa på ett nytt innovativt sätt som resulterar i en rad unika fördelar gentemot all annan befintlig förgasningsteknik. Med den patenterade WoodRoll®-tekniken kan Cortus Energy erbjuda gröna energilösningar för kraft-, industri- och transporttillämpningar. WoodRoll® har stor bränsleflexibilitet, vilket innebär att processen kan utnyttja lågvärdiga förnybara bränslen utan att kompromissa med processprestanda. Cortus Energy har idag två WoodRoll® anläggningar, en testanläggning i Köping sedan 2011 och en kommersiell anläggning i Höganäs under konstruktion med planerad uppstart 2021.

Cortus Energys aktier är upptagna till handel på Nasdaq First North Growth Market. Mangold Fondkommission AB, e-post: ca@mangold.se, 08-503 015 50, är bolagets Certified Adviser.

Viktig information

Detta pressmeddelande är inte ett erbjudande att teckna konvertibler i Cortus Energy och investerare ska inte teckna eller förvärva några värdepapper. Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande om, eller inbjudan att, förvärva eller teckna några värdepapper i Cortus Energy i någon jurisdiktion, varken från Cortus Energy eller från någon annan.

Detta pressmeddelande får inte offentliggöras, publiceras eller distribueras, direkt eller indirekt, i eller till USA, Australien, Japan eller Kanada eller i någon annan jurisdiktion där distributionen av detta pressmeddelande skulle vara olaglig.

Detta pressmeddelande kan innehålla viss framåtriktad information som återspeglar Cortus Energys aktuella syn på framtida händelser samt finansiell och operativ utveckling. Ord som ”avses”, ”kommer”, ”bedöms”, ”förväntas”, ”kan”, ”planerar”, ”uppskattar” och andra uttryck som innebär indikationer eller förutsägelser avseende framtida utveckling eller trender, utgör framåtriktad information. Framåtriktad information är till sin natur förenad med såväl kända som okända risker och osäkerhetsfaktorer eftersom den är avhängig framtida händelser och omständigheter. Framåtriktad information utgör inte någon garanti avseende framtida resultat eller utveckling och verkligt utfall kan komma att väsentligen skilja sig från vad som uttalas i framåtriktad information. Denna information, de åsikter och de framåtriktade uttalanden som återfinns i detta pressmeddelande gäller enbart vid detta datum och kan ändras utan underrättelse därom. Cortus Energy lämnar inga utfästelser om att offentliggöra uppdateringar eller revideringar av framåtriktad information, framtida händelser eller liknande omständigheter annat än vad som följer av tillämplig lagstiftning.

Bilaga